e. Que vous apprend le calculateur de coûts ?

Parfois, l’institution financière fixe une fourchette de prix, au sein de laquelle les coûts facturés peuvent varier entre un minimum et un maximum déterminés. Dans ce cas, il peut être possible de négocier ces coûts lors de la conclusion du contrat.

Les coûts facturés par l’institution financière ont une incidence sur le rendement qui vous est octroyé chaque année et, par conséquent, sur le montant de votre pension supplémentaire.

Il existe deux types de coûts qui influent sur le résultat :

dans la plupart des cas, les contributions que vous versez ne sont pas intégralement affectées à la constitution de votre pension supplémentaire : outre d’éventuelles taxes et, le cas échéant, également des primes pour une assurance en cas de décès ou d’incapacité de travail, la majorité des institutions financières prélèvent d’abord sur celles-ci des coûts d'entrée, parfois appelés chargements d’encaissement ou chargements d’acquisition.

Exemple: si votre contribution est de 100 euros et que des coûts d'entrée de 6 % sont prélevés, seuls 94 euros seront effectivement investis.
des coûts récurrents sont, en outre, prélevés chaque année sur le montant total de vos réserves constituées. Ceux-ci sont également appelés coûts de gestion, commissions de gestion, chargements d'inventaire, …

Les coûts d’entrée ne sont prélevés qu’une seule fois, au moment du paiement de la contribution, et uniquement sur cette contribution. Les coûts récurrents sont en revanche prélevés d’année en année, sur le montant total des réserves constituées. Il ne vous est donc pas possible de comparer purement et simplement les différents types de coûts . Tout dépend de votre situation concrète. Le module de calcul a précisément pour but de vous aider à effectuer cette comparaison difficile dans votre situation spécifique.

Exemple d’interaction entre les deux types de coûts

Imaginons que vous ayez le choix entre deux produits (fictifs) le produit A et le produit B présentant les caractéristiques suivantes :

Coûts Produit A Produit B

Coûts d'entrée 15 % 0,5 %

Coûts récurrents 0,5 % 2 %

Quel produit vous permettra d’obtenir le capital de pension le plus élevé si vous versez chaque année une contribution de 500 euros et partez de hypothèse que le rendement brut attendu sera de 4 % ?

La réponse dépend de la durée de détention de votre produit de pension :

Sur une courte période, des coûts d’entrée plus élevés pèseront plus lourd.

Dans notre exemple, le produit A aura, après 15 ans, rapporté moins que le produit B.
Sur une période plus longue, les coûts récurrents pèseront plus lourd sur le capital de pension constitué.

Dans notre exemple, le produit A aura, après 30 ans, rapporté plus que le produit B.

Période Produit A Produit B

15 ans 8.189€ 8.554€

30 ans 21.868€ 19.932€

Cet exemple montre qu’il n’existe pas toujours de réponse toute faite à la question de savoir quel produit prévoit les coûts les plus bas. Le même produit peut être meilleur marché pour la personne X, mais être beaucoup plus cher pour la personne Y, pour la simple raison que la durée durant laquelle ces personnes paient des contributions est différente.

Le calculateur de coûts vous permet d’estimer l’impact des coûts sur votre pension en fonction de tous les éléments pertinents : les coûts d’entrée, les coûts récurrents, la période durant laquelle vous épargnez, les contributions et le rendement escompté.

Certains produits sont investis à leur niveau dans des fonds d’investissement sous-jacents. C’est le cas pour une assurance de la branche 23 ou un fonds de pension. Dans les produits d’assurance de la branche 23 ou les fonds de pension, il faut tenir compte non seulement des coûts facturés par l’institution financière, mais également de ceux prélevés par les gestionnaires des fonds d’investissement. Dans la pratique, ces coûts font baisser le rendement des fonds d'investissement. Ces coûts ne sont pas toujours repris dans les informations qui sont fournies par les institutions. En cas de doute, il est donc préférable de se renseigner auprès de l'institution concernée. Si l’information dont vous disposez n’est pas claire, vous pouvez également vous adresser à votre institution ou, éventuellement, votre courtier.

En tant que consommateur, vous voulez vous assurer que votre ’institution financière ne prélève pas trop de coûts. Ceux-ci ont en effet un impact négatif sur votre rendement. À l’inverse, il existe des coûts inévitables en raison du fait que la gestion d’une pension comporte en fin de compte différentes tâches, comme :

La gestion administrative de votre contrat (par ex., les adaptations de prime annuelle, l’établissement de fiches fiscales) ;
La gestion financière de vos réserves de pension ;
La fourniture d’une prestation de service de qualité, en ce compris une fourniture d’informations périodiques sur votre pension ;
Une rapidité de paiement lors de la mise à la retraite ou en cas de décès ;
La gestion des risques opérationnels, tels que ceux liés à la cybersécurité, la protection des données à caractère personnel, … ;
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